Los fondos de inversión adoptan estrategias optimistas con su mayor asignación a acciones desde abril de 2023 Por Investing.com
11.07.2024 12:56
Los fondos de inversión adoptan estrategias más optimistas, ya que su exposición global positiva al mercado aumentó hasta el 228% a finales de abril de 2024, frente al 168% del mes anterior.
Los analistas de Jefferies afirman que este nivel de exposición positiva es el más alto desde abril de 2023.
«Para lograrlo, también han aumentado sus posiciones negativas globales en el mercado hasta el -128%, frente al -0,68% de un mes antes», señalan los analistas.
Jefferies también señaló un aumento significativo de las inversiones en sectores con un crecimiento consistente a largo plazo, especialmente en tecnología y sanidad.
«Los hedge funds aumentaron significativamente sus inversiones en el sector sanitario, con una proporción del 21,1%, frente al 15,1% de un mes antes. La proporción de inversiones en Tecnología aumentó al 29,7% desde el 27,1%», según el informe.
Además, los hedge funds han disminuido sus inversiones en sectores sustitutivos de los bonos, que suelen considerarse más seguros pero tienen menor potencial de crecimiento. Las inversiones en Bienes de Consumo Básico cayeron del 2,9% a una posición negativa del -1,4%. Las inversiones en Servicios Públicos disminuyeron del 1,4% al -0,14%, y las inmobiliarias bajaron del -0,3% al -0,5%.
El índice S&P 500 siguió subiendo en junio, pero no todas las carteras de inversión objeto de seguimiento mostraron el mismo nivel de rendimiento, según informa Jefferies.
Las carteras Most Popular Longs y Extremely Popular obtuvieron mejores resultados que el S&P 500, con ganancias desde principios de año hasta la fecha del 24,7% y el 28,9%, respectivamente. Por otra parte, las carteras que se concentraron en posiciones de mercado negativas no obtuvieron tan buenos resultados; la cartera de Popular Shorts obtuvo una modesta ganancia del 1,8% desde el inicio del año hasta la fecha, mientras que los valores que pasaron de una posición de mercado positiva a una negativa aumentaron sólo un 0,8%. Además, la cartera que pasó de una posición de mercado negativa a una positiva mostró un comportamiento débil en junio, con un ligero aumento del 0,5% en lo que va de año, observó el banco de inversión.
También se observó un cambio significativo en la asignación de su cartera «Sweet 16», que incluye una selección de valores importantes con alto potencial de crecimiento.
«Aunque aumentaron la atención prestada a las inversiones orientadas al crecimiento, los inversores redujeron la asignación de Sweet 16 al 39,5% desde el 41,7% de finales de abril», señalaron los analistas. «Sin embargo, nuestros Sweet 16 representaron el 33,7% del S&P 500, lo que significa que estos inversores tienen una posición sobreponderada en este grupo del 5,8%».
Este artículo se ha elaborado y traducido con la ayuda de AI y ha sido revisado por un editor. Para más información, consulte nuestros Términos y Condiciones.
